Wertpapiername | Anteil |
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Volkswagen Intl Finance N.V. EO-FLR Notes 2020(29/Und.) | 3,39 % |
TotalEnergies SE EO-FLR Med.-T. Nts 21(21/Und.) | 3,21 % |
Volkswagen Intl Finance N.V. EO-FLR Notes 2015(30/Und.) | 3,18 % |
Unibail-Rodamco-Westfield SE EO-FLR Bonds 2023(23/Und.) | 3,08 % |
Telefónica Europe B.V. EO-FLR Notes 2023(23/Und.) | 2,94 % |
Koninklijke FrieslandCampina EO-FLR Notes 2020(25/Und.) | 2,71 % |
Iberdrola International B.V. EO-FLR Notes 2020(20/Und.) | 2,70 % |
Repsol Intl Finance B.V. EO-FLR Notes 2021(21/Und.) | 2,67 % |
British American Tobacco PLC EO-FLR Notes 2021(29/Und.) | 2,65 % |
ENEL S.p.A. EO-FLR Nts. 2020(26/Und.) | 2,65 % |
Summe: | 29,18 % |
Der Fonds strebt als Anlageziel eine angemessene und stetige Wertentwicklung an. Der Fonds ist ein aktiv gemanagter Rentenfonds. Der Fonds setzt sich zu mindestens 51 % aus auf Euro lautenden nachrangigen Anleihen zusammen. Fremdwährungen sind nicht erlaubt. Investitionen in Anleihen mit einem Rating schlechter als B- (S&P) respektive B3 (Moodys) sind nicht zulässig. Nach einem Downgrade einer Anleihe unter B- (S&P) bzw. B3 (Moody's) wird diese Anleihe für einen Zeitraum von bis zu sechs Monaten toleriert, sofern der Anteil solcher Anleihen am Portfolio die Schwelle von 3% nicht übersteigt. Wurde die Anleihe in diesem Zeitraum nicht wieder hochgestuft, so ist diese zu veräußern. Führt ein Downgrade dazu, dass der Anteil solcher Anleihen am Portfolio die Schwelle von 3% übersteigt, so ist die Anleihe unverzüglich zu veräußern. Mindestens 51 % des Wertes der im Fonds befindlichen Anleihen muss auf ein Gattungsrating von 'Investmentgrade' (mindestens BBB- gem. S&P oder Baa3 gem. Moody´s) lauten. Bzgl. der Ratingrenzen ist jeweils das schlechteste Gattungs-Rating bezogen auf S&P und Moody´s relevant. Wenn kein Gattungsrating vorhanden ist, ist das schlechteste EmittentenRating bezogen auf S&P und Moody´s relevant. Anleihen, die weder ein Gattungs- noch ein Emittenten-Rating besitzen, sind nicht zulässig. Bis zu 49% des Netto-Fondsvermögens kann in Geldmarktinstrumente und Bankguthaben gehalten werden. Anteile an Investmentfonds dürfen nicht erworben werden. Der Fonds ist daher zielfondsfähig.