Chartanalyse: Dax-Kaufsignal, Ziel 13.200 Punkte - Russland wieder ein Kauf?
DAX - WKN: 846900 - ISIN: DE0008469008 - Kurs: 12.397,32 Pkt (XETRA)
Am Freitag beginnt die US Earningsseason. Citigroup, Wells Fargo, J.P. Morgan präsentieren ihre Quartalszahlen. Die Stimmung in der Anlegergilde ist im Vorfeld schlecht. Der Handelskonflikt zwischen den USA und China war zwischenzeitlich eskaliert, sein Ausgang ist noch offen. Der CNN Angst und Gier Index zeigt einen Wert von 17 an, er bewegt sich im "Extreme fear" Bereich. Seitens des Sentiment ist die Grundlage für eine mögliche Erholung der Märkte nicht schlecht.
Der DAX ist am Dienstag aus seinem Abwärtstrendteilstück seit 05. Februar ausgebrochen; und zwar auf Tagesschlusskursbasis. Auch konnte ein wichtiger gleitender Durchschnitt, der EMA50, überwunden werden. Er stellte einen wichtigen nachgeschalteten Widerstand dar. Die Chartbilder von Continental, BMW, Daimler, Volkswagen Vz., aber auch RWE bewerte ich bullisch. Der DAX ist im Begriff ein mittelfristiges Kaufsignal mit Ziel 13.200 Punkt auszubilden.
RTS (Rußland) - Russischer Aktienmarkt wieder ein Kauf ?
Im Jahr 2015 bildete sich im RTS ein gewalter bullischer Doppelboden aus. Seit 2016 läuft das Kursgeschehen in einem Aufwärtstrendkanal aus dem Doppelboden regulär nach oben heraus. Auf der Unterkante dieses Trendkanals bildete sich Dienstag eine kleine Tageshammerkerze aus. Dieser Tageshammer kann eine Wende nach oben einleiten. Der Index würde innerhalb seines Trendkanals wieder gen Norden laufen bis zur oberen Begrenzungslinie bei 1.350-1.400 Punkten. Das heutige Tagestief liegt bei 1.042 Punkten.
Aus charttechnischer Sicht würde es Sinn machen, kurzfristig taktisch aufgebaute Longpositionen auf den Index unterhalb von 1.042 Punkten mit einem Stoploss abzusichern. Sollte der RTS nämlich unter 1.042 Punkte fallen, würde sich eine zumindest temporäre Aufgabe des seit 2016 bestehenden Trendkanals andeuten. Rein charttechnisch wäre das im Kontext des mittelfristigen Chartbilds nicht gut.
Das klassisch projizierte Kursziel aus dem 2015er Doppelboden liegt übrigens bei rund 1.600 Punkten. Es stellt sich die Frage, auf welchem Weg sich der Index diesem Ziel nähert. Sollte der RTS unter 1.042 Punkte fallen, würde einiges für einen Umweg sprechen.
Im Folgenden eine kurze Erläuterung des russischen Aktienmarkts.Es gibt den RTS, den RDX und den RTX. Wenn man so will, ist der RTS der eigentliche russische Leitindex. Er wird von der russischen Börse (RTS Stock Exchange) berechnet und enthält die 50 liquidesten russischen Aktien. Es gibt zahlreiche RTS Subindizes. Kursdaten und Indexzusammensetzung finden Sie auf der Internetseite der russischen Börse : www.rts.ru/en/. Der Index und seine Komponenten ist für ausländische Anleger nur unter Umwegen zu handeln.
An der Wiener Börse werden RTX und RDX berechnet. Ersterer in US-Dollar, zweitgenannter einmal in US-Dollar und einmal in Euro. Der RTX enthält die 13 liquidesten russischen Aktien. Auf diesen Index gibt es Derivate.
Der RDX wird auf Basis der in London gehandelten russischen Aktien, - man nennt solche Aktien auch GDRs -, berechnet. Der RDX enthält im Gegensatz zum RTX insgesamt 15 Aktien. Man mag es kaum glauben, aber der RDX ist erheblich liquider als das russische Original RTS. Insofern kein Wunder, dass es auf den RDX eine besonders gut sotierte Auswahl von Derivaten gibt.
(© BörseGo AG 2018 - Autor: Harald Weygand, Head of Trading)
