UniIn­­stitu­­tiona­­l Kom­­munal­­fonds­­ Nach­­halti­­g - E­­UR DI­­S

Ziel der Anlagepolitik ist neben der Erzielung marktgerechter Erträge langfristig ein Kapitalwachstum unter Berücksichtigung ethischer, sozialer und ökologischer Kriterien zu erwirtschaften. Mindestens 51 Prozent des Fondsvermögens werden in verzinsliche Wertpapiere investiert. Es dürfen nur Wertpapiere gemäß § 1 der Besonderen Anlagebedingungen erworben werden. In Schuldtitel wie Anleihen, die von bestimmten Ausstellern ausgegeben werden, kann mehr als 35 Prozent des Fondsvermögens investiert werden. Der Erwerb von Wandel- und Optionsanleihen ist ausgeschlossen. Bis zu 49 Prozent dürfen in Geldmarktinstrumente, bis zu 25 Prozent in Bankguthaben investiert werden. In Aktien und aktienartige Genussscheine sowie in Fonds, die gemäß ihrer Anlagebedingungen oder Satzung zu mindestens 51 Prozent in Aktien investieren dürfen, dürfen insgesamt bis zu 30 Prozent des Wertes des Fonds investiert werden. Derivate können zu Investitions- und Absicherungszwecken eingesetzt werden. Die im Sondervermögen gehaltenen Vermögensgegenstände lauten auf Euro. Mindestens 75 Prozent des Fondsvermögens müssen aus Wertpapieren, Geldmarktinstrumenten und Investmentanteilen bestehen, deren Emittenten ethische, soziale und ökologische Kriterien berücksichtigen. Die Anlagestrategie orientiert sich an einem Vergleichsmaßstab (bis zum 29.09.2023: 45% iBoxx EUR Non-Financial 3-5 Y/ 20% MSCI EMU/ 17% Iboxx Euro Covered 1-10/ 12% JPM Euro EMBI Global Div./ 6% ICE BofA Euro High Yield Index, ab dem 30.09.2023: 47% iBoxx EUR Non- Financial 3-5 Y/ 25% MSCI EMU/ 22 % Iboxx Euro Covered 1-10/ 6% ICE BofA Euro High Yield Index), wobei versucht wird, dessen Wertentwicklung zu übertreffen. Das Fondsmanagement kann durch aktive Über- und Untergewichtung einzelner Vermögenswerte wesentlich - sowohl positiv als auch negativ - von diesem Vergleichsmaßstab abweichen. Der Umfang, um den der Portfoliobestand vom Vergleichsmaßstab abweichen kann, wird durch die Anlagestrategie begrenzt. Hierdurch kann die Möglichkeit, die Wertentwicklung des Vergleichsmaßstabs zu übertreffen, begrenzt sein. Darüber hinaus sind Investitionen in Titel, die nicht Bestandteil des Vergleichsmaßstabs sind, jederzeit möglich. Derzeit wird das Fondsvermögen überwiegend in verzinsliche Wertpapiere, die von Unternehmen, Regierungen oder anderen Stellen ausgegeben wurden, angelegt. Je nach Marktsituation werden Aktien beigemischt.